タニアイ　ヒロユキ   TANIAI Hiroyuki   谷合　弘行    所属   経済学部 経済学科    職種   准教授
言語種別	日本語
発行・発表の年月	2008
形態種別	学術雑誌
査読	査読あり
標題	Statistical estimation errors of VaR under ARCH returns
執筆形態	共著
掲載誌名	Journal of Statistical Planning and Inference
掲載区分	国外
巻・号・頁	138(11),3568-3577頁
担当範囲	動機づけ以外の、理論的証明およびシミュレーションを担当
担当区分	筆頭著者
著者・共著者	Taniai, H. and Taniguchi, M.
概要	ここでは一般的に用いられている「バリュー・アット・リスク」というリスク指標の計算法に含まれている問題点を指摘し、正しい計算法を「残差の経験確率過程」を用いて提示した。特に対象の時系列がARCH型のときには、一般の手法は実際のリスクよりも過小評価して出力しているので、この修正は本質的な改善であることを示した。